大宗商品情报（2024年9月4日）

　　宏观

　　1、【中国仓储指数】中物联：8月份中国仓储指数为50.2%，较上月回升3.7个百分点，重回扩张区间。期末库存、平均库存周转次数等主要分项指数均有回升，仓储业务活动趋于活跃，商品周转效率加快，企业备货积极性提高，库存止跌回稳。

　　2、【汽车】据乘联分会消息，根据月度初步数据综合预估8月全国新能源乘用车厂商批发销量105万辆，同比增长32%，环比增长11%。

　　3、【美国PMI】美国8月ISM制造业指数47.2，预期47.5，7月前值46.8。美国8月制造业指数从7月的八个月低点小幅回升，就业情况有所改善，但总体趋势仍表明制造业活动低迷。

　　4、【欧洲央行】欧洲央行管委西姆库斯表示，十月份降息的可能性相当小，九月份降息的理由十分充分；欧元区出现非常明显的通胀回落趋势；经济增长结构性疲软；经济风险呈下行倾斜。

　　5、【俄罗斯央行】俄罗斯央行表示，经过季节性调整的价格增长在八月份放缓，目前谈论通胀压力的稳定减轻为时尚早；2025年通胀回归4%需要比2024年上半年更紧缩的货币政策；未来的数据将决定是否需要再次加息；年度通胀可能在七月份达到峰值；中期内通胀风险仍然较高。

　　6、【瑞士CPI】瑞士8月CPI同比升1.1%，前值升1.3%；环比持平，前值降0.2%。

　　7、【韩国CPI】韩国8月CPI同比升2%，创2021年3月以来新低，前值升2.6%；环比升0.4%，前值升0.3%。

　　8、【日本PMI】日本8月综合PMI终值52.9，初值53。日本8月服务业PMI终值53.7，初值54。

　　9、【印度GDP】世界银行将2024/25年印度的经济增长预测从此前的6.6%上调至7%；预计未来两年印度经济年均增长6.7%。

　　能源

　　1、【原油】9月3日，国际原油期货重挫。美国WTI原油期货主力合约结算价报70.34美元/桶，跌幅3.21美元或4.4%。布伦特原油期货主力合约结算价报73.75美元/桶，跌幅3.77美元或4.9%。

　　2、【原油】近日，我国海上最大油田渤海油田原油日产突破10万吨大关，创油田开发建设近60年来历史最高水平。渤海油田始建于1965年，现已建成50余个在生产油气田、200余座生产设施，累产油气当量超5亿吨。

　　3、【原油】欧佩克+国家9月石油产量可能环比增加1.6万桶/日，达到3549万桶/日。伊拉克、哈萨克斯坦和俄罗斯三国今年上半年产量超过了配额，须在2025年9月之前逐步补偿。

　　4、【原油】俄罗斯从黑海港口图阿普谢出口的石油产品计划在9月达到97.8万吨，而8月份的计划出口为105万吨。

　　5、【原油】哈萨克斯坦国家石油运输公司（KazTransOil）表示，哈萨克斯坦计划9月份向德国运输14.7万吨石油（8月份为14.8万吨）。

　　6、【页岩油】高盛预计新的页岩油井成本中约30%有可能通过人工智能降低，这将导致边际激励价格下降约5美元/桶。

　　7、【液化天然气】挪威天然气运输管理公司Gassco将原定于9月3日至5日的Nyhamna天然气厂停产调整至9月4日至6日，停产量为3680万立方米/日。

　　8、【液化天然气】巴西监管机构：巴西7月份石油和天然气产量为每日420万桶油当量。

　　9、【炼焦煤】9月3日，长治市场炼焦配煤价格上涨30元/吨，涨后低硫贫煤A10.5、S0.5、G5执行1000元/吨；低硫贫瘦煤A10.5、S0.5、G15执行1100元/吨，以上均为铁路现金含税价。

　　化工

　　1、【己二腈】神马股份（600810）近日表示，公司己二腈项目土建基本完工，设备安装超过90%，主装置管道安装中，预计2024年12月底投料试车。

　　2、据悉，马石油2期170万吨/年甲醇装置运行正常，基本满负荷运行；1#66万吨/年小装置已重启，但负荷待跟踪。

　　3、龙江化工35万吨/年酚酮装置9月3日开始停车检修，预计9月20日前重启开工，具体动态跟进中。

　　4、据了解，万华化学（600309）匈牙利宝思德25万吨/年TDI一体化装置及相关配套装置停产检修已结束，目前恢复正常生产。

　　5、河南开祥BDO装置受安全延期换证装置消缺和推动加氢工艺全流程自动化改造影响，于9月1日晚停车，预计一个月。

　　6、2024年8月国内BDO检修或换剂装置15套，涉及产能共计172.4万吨/年，受此影响8月份BDO产量为26.259万吨。

　　7、截至9月2日当周，国内纯碱厂家总库存123.21万吨，较8月29日涨1.33万吨，涨幅1.09%。其中，轻质纯碱60.41万吨，环比增加0.57万吨，重质纯碱62.80万吨，环比增加0.76万吨。

　　8、本周(9月2日-9月8日)华东主港乙二醇计划到货总数约为3.4万吨；其中，张家港到货数量约为0.9万吨，太仓码头到货数量约为0.6万吨，宁波到货数量约为1.9万吨，上海到货数量约为0万吨。

　　9、9月2日，张家港两库区发货总量1242吨，较上周末日均发货增加258吨。截至目前，两库库存为4.02万吨。

　　10、截至8月30日当周，碳酸锂样本周度库存环比减少1256吨，至131304吨，这是3月底以来的首次去库。

　　11、【钛白粉】龙佰集团（002601）：自2024年9月2日起，公司各型号钛白粉销售价格在原价基础上对国际各类客户上调100美元/吨。

　　12、9月3日，河北冀衡高浓度液碱价格上调，32%离子膜碱现汇出厂执行910元/吨，50%离子膜碱价格执行1430元/吨，实单可商谈，25万吨/年装置开工不满。

　　13、9月3日，山东华鲁恒升（600426）液氨60万吨装置运行正常，报价上调50元至2550元/吨。厂家目前液氨部分外销，日销量500吨。

　　14、9月3日，国内BDO市场价格窄幅走低：华东地区现货散水主流商谈7200-7400元/吨；桶装商谈8800-9000元/吨（承兑送到），下调100元/吨。华南地区现货散水主流商谈7400-7600元/吨；桶装商谈9000-9200元/吨（承兑送到），下调100元/吨。

　　橡塑

　　1、【PET】印度商工部发布公告，对原产于或进口自中国的特性粘度≥0.72分升/克的聚对苯二甲酸乙二醇酯树脂反倾销案作出肯定性终裁，建议将中国生产商万凯新材（301216）料股份有限公司的反倾销税由15.54美元/公吨调整为40.41美元/公吨，中国其他生产商/出口商的反倾销税保持不变。

　　2、【PA6】鲁西化工（000830）发布公告，公司60万吨己内酰胺.尼龙6项目一期工程近日顺利投产，生产出合格产品。己内酰胺·尼龙6项目一期工程建设内容主要包括：30万吨己内酰胺（CPL）、30万吨尼龙6(PA6)及配套生产设施和公用工程等辅助设施。

　　3、【PVC】9月2日，新疆天业（600075）PVC装置部分停工检修，主要涉及天能厂区，复工时间暂不确定，厂家PVC装置产能114万吨。

　　4、【PE】9月3日，蒲城能源30万吨/年全密度装置停车；北方华锦年产能30万吨低压装置7月11日停车检修，计划重启时间9月上旬。

　　5、【顺丁橡胶】浙江石油化工有限公司10万吨/年高顺顺丁橡胶装置于2024年9月3日起停车检修，预计检修时间25天左右。

　　6、【天然橡胶】截至9月1日，青岛地区天胶保税和一般贸易合计库存量45.52万吨，环比上期减少0.5万吨，降幅1.08%。保税区库存6.10万吨，增幅2.06%；一般贸易库存39.41万吨，降幅1.55%。

　　纺织

　　1、【丙烯腈】9月4日，斯尔邦石化一套26万吨丙烯腈装置停车。

　　2、【纺纱】9月2日，全国3128皮棉到厂均价14755元/吨，32s纯棉纱环锭纺价格22075元/吨，纺纱利润为844.5元/吨，即期利润增加178.2元/吨。

　　3、【皮棉】据全国棉花交易市场库对库新疆核查点统计，2024年8月26日-9月1日一周公路出疆棉运输总量环比减少3.53万吨，减幅60.4%，同比增加0.04万吨，增幅1.7%。

　　4、【皮棉】据巴西农业部下属的国家商品供应公司CONAB，截至9月1日，巴西棉花收割率为87.6%，上周为76.1%，去年同期为87.2%。

　　5、【皮棉】咨询机构Safras & Mercado发布报告，将2024/25年度巴西棉花产量修正为366万吨，调高后的产量较上年的325万吨增长近13%。预计2024/25年度(8月至7月)巴西棉花出口量为285万吨，较上年的268万吨增加6%。

　　钢铁

　　1、【锰矿】贵州铜仁市锰矿勘查进展顺利，部分区块已见富厚碳酸锰矿体，预计可新增锰矿资源量5000万吨，全市锰矿资源量2024年底可新增至8亿吨以上。

　　2、【钢材】唐山调坯型钢厂于8月30日开始落实环保二级预警，据调研了解到，此前多数型钢厂已采取自主停产检修。唐山调坯型钢已停产企业日影响产量约4.5万吨，当前因环保限产影响产量占比已停产钢厂产量的21%。

　　3、【钢坯】截止8月29日，唐山港（601000）口钢坯库存28.07万吨，周环比增加13.41%，月环比增加85.8%，年同比增幅215.09%。唐山港口钢坯库存已达2024年年内高点。

　　4、【铁矿石】数据显示，8月26日-9月1日，中国47港铁矿石到港总量2399万吨，环比减272.5万吨；中国45港铁矿石到港总量2209.2万吨，环比减357.7万吨；北方六港到港总量1134.6万吨，环比减119.1万吨。

　　5、【硅铁】据不完全统计，8月全国硅铁综合产能利用率为55.39%，较7月产能利用率降5.71%。

　　6、【硅铁】据不完全统计，全国硅铁8月产量459705吨，环比降9.35%，降47410吨。8月日均产量14829吨，环比7月降9.35%。2024年1-8月累积产量360.30万吨，同比增0.28%。

　　7、【镀锌板】9月3日，安阳神龙出台最新镀锌板卷价格政策：1.0mm*1000*C、1.0mm*1250*C钢厂指导价3760元/吨，较上一期价格下跌20元/吨。以上价格为现汇含税出厂价格，特殊规格特殊锌层和特殊钢种，另行议价。

　　8、【热轧板卷】据悉，沙钢对部分产品出厂价调整，热轧板卷下调200元/吨，4.0mm*1250*CSPHC执行价格为3510元/吨，5.75mm*1500*CQ235B执行价格为3500元/吨；对上期补300元/吨。以上调整均为含税价格，执行日期从2024年9月1日起。

　　有色

　　1、【金属硅】据不完全统计，8月末，工业硅全国社会库存共计47.9万吨。其中社会普通仓库13万吨，社会交割仓库34.9万吨（含未注册成仓单部分）。

　　2、【铝】对中国原铝生产企业进行全样本调研，2024年8月中国原铝产量初值368.78万吨，同比增长3.96%，环比增长0.03%；8月平均日产量为11.90万吨，环比增加0.01万吨/天（实产天数31天），本月运行产能环比增加12万吨/年产能，产能增量主要由内蒙古以及河南地区贡献，目前供应端整体变化微小，产量增幅放缓，其他区域保持相对稳定运行。

　　3、【铜】高盛集团表示，将推迟铜价的预期反弹，因此该公司将明年铜价目标下调了近5,000美元/吨。

　　4、【黄金】世界黄金协会（WGC）透露，印度的金条、金币、珠宝饰品等消费者需求在2024年上半年达到288.7吨，同比增加1.5%；由于印度调整黄金税制，预计下半年印度黄金消费有可能比预期进一步增加50吨以上。

　　建材

　　1、【沥青】数据显示，截至9月2日当周，国内沥青104家社会库库存共计226.9万吨，环比减少2.0%。

　　2、【玻璃】截至今年8月底，剔除僵尸产线后，国内浮法玻璃生产线持稳于301条，日产能仍为20.23万吨，在产产线月环比下降6条至244条，其中点火生产线1条，放水生产线7条，产线开工率下降至81.06%，创1年新低；月末日产量16.81万吨，位于13个月低位，产能利用率降至83.09%。

　　3、【原纸】赛得利(中国)纤维有限公司：自2024年9月11日起，公司生活用纸原纸全系列产品在现有的价格政策基础上调100元/吨。自2024年9月25日起，将生活用纸原纸全系列产品在9月11日的价格政策基础再上调100元/吨。

　　金红叶纸业集团有限公司：海南、遂宁、雅安基地自2024年9月1日起，原纸价格在目前基础上调涨200元/吨。如东、孝感、新民、遂宁、雅安基地自2024年9月11日起，原纸价格在目前基础上调涨200元/吨。

　　亚太森博(广东)纸业有限公司：自2024年9月11日起，将生活用纸原纸全系列产品在现有的价格政策基础上调100元/吨。自2024年9月25日起，将生活用纸原纸全系列产品在9月11日的价格政策基础再上调100元/吨。

　　农副

　　1、【油菜籽】据商务部消息，针对加拿大油菜籽倾销问题，中方将发起反倾销调查。中方还将依国内产业申请，对加拿大相关化工产品发起反倾销调查。

　　2、【菜籽】截止8月30日，沿海地区主要油厂菜籽库存为37.1万吨，较上周减少9.75万吨；菜油库存为14.05万吨，较上周减少0.25万吨；未执行合同为27.9万吨，较上周减少1万吨。

　　3、【豆油】截至8月30日，全国重点地区豆油商业库存109.4万吨，环比上周减少0.19万吨，降幅0.17%。

　　4、【棕榈油】截至8月30日，全国重点地区棕榈油商业库存59.365万吨，环比上周减少0.43万吨，减幅0.72%；同比去年67.6万吨减少8.24万吨，减幅12.18%。

　　5、【白糖】2023/2024榨季云南累计入榨甘蔗1544.94万吨，总计产糖203.20万吨，产糖率13.15%。截至8月31日，云南省累计销售糖176.62万吨，销糖率86.92%，同比下降1.63%。

　　6、【豆粕】9月1日消息，美国农业部的单日出口销售报告显示，私人出口商报告对哥伦比亚销售100000吨豆粕，在2024/25年度交货。

　　7、【玉米】据巴西农业部下属的国家商品供应公司CONAB，截至9月1日，巴西二茬玉米收割率为99.1%，上周为97.9%，去年同期为89.2%。

　　8、【大豆】经纪商StoneX称，巴西2024/25年度大豆产量预计为1.6504亿吨，与之前的预测相同。

　　价格

　　9月3日，大宗商品上涨幅度较大的有菜籽油、苯胺、大豆油；下跌幅度较大的有铁矿石(澳)、PA66、钢坯。